1、投资的时候,提醒自己始终要牢记“概率”。

随着时间空间的变化,下跌的概率越来越小。不跌甚至上涨的概率逐渐加大。天平已经慢慢的向平衡靠拢。当然,从我的模型来看,现在依然是下跌概率略大。

与之对应的,我们的仓位在逐渐加大。这就是应对概率变化的做法。盲目所谓的“看多”、“看空”,并不是我们的投资逻辑。

未来市场怎么走,没人能知道。尤其是中短期,尤其是有人能够玩弄于股掌的时候。有意思的地方在于,实际上,我们不需要判断未来怎么走。承认对于未来的无知,并不影响我们赚钱。

问题又回到了“概率”上面。概率的意义并不仅是多少概率涨,多少概率跌。还在于你投资的品种涨多少、跌多少的概率,在于拟投入的仓位赚大钱赔大钱的概率,也在于你有多少概率平静心态接受未来的得失。

某种策略又或者某个人在某个时间段内表现特别好,通常会在下一个阶段就表现不佳。根本原因也是在这个变化的市场中,这个策略这个人遵循过去的辉煌,不能够随之变化。然而市场在变化,概率在变化,不变的结果就是黯然失色。克服这点的根本就在于第一要认识变化的规律,第二要不断提升自己,适时跟上变化。

但有一点,无论如何不会变。那就

2、你还是不了解我的体系吗,这么久了。我绝大多数时间不会“看多”“看空”。我只会考虑在这个阶段上涨或者下跌的概率分别有多大。然后根据概率布局。预测未来走势这种事,交给股神去干吧

3、有一个也是比较大概率的经验,随便说说。

那就是如果某个品种创了52周新高,不要着急卖。大概率后面会发生让你很惊喜的事情。

当然了,大概率不代表必然发生。只是概率大一点而已。

4、,我的原则是,不预测,只根据概率配置资产。做大概率会赢的事,同时对极端小概率事件也有准备。也就是发生任何事情都不会死,然后大概率赢。至于你说的预测涨跌,与我的思维模式不是一个层面的。

5、如果你的投资世界中,只有“满仓”和“空仓”两种选择,那么你说的没错。可惜,我的投资世界中有至少100种选择。我根据概率不同,投入不同的资金,进行资产配置。因为我知道,概率大不意味着一定赢,再小的概率也不意味着不发生。不要极端,不要过于自信,尊重市场,不要预测。

6、市场走势,尤其是中短期走势真的无法预测。我们要做的就是停止预测,根据概率下注。

就这么简单。

概率!!!

7、个人体会,投资最重要的是确定性。

金融投资当然是不确定的,但是可以通过品种+组合+策略的方式最大限度消除不确定性,提高确定性。

巴菲特说,投资最重要的两点,第一保本,第二看第一条,体现的就是要确定。

杠杆压独赢成了当然发家致富,输了一了百了。一将功成万骨枯,你看到的英雄脚下有无数冤魂。然而群众只看到英雄,也希望自己能做到。当然有可能,但概率是最大的问题。

你确定不亏,就已经战胜了70%的人。这是一个什么样的游戏?

8、盼着低估,这个没错。谁都希望抄到大底。但你要知道,客观世界可不是按照我们的意愿运行的。我们要去主动的适应这个客观的世界,而不是等着世界来迎合我们。所以我们要有自己的坚持,同时要灵活的应变。做好发生各种情况的准备,并根据变化,计算各种可能发生的概率,根据概率下注

9、点击“买入”按钮前,需要想明白,自己为什么要买这个品种,用什么策略交易,最差会怎样,最好会怎样。跌了怎么做,跌多少做什么。涨了怎么做,涨多少做什么。现在买入,涨的概率大还是跌的概率大。

所有的一切都是买入之前就已经计划好的,而不是买入之后发生了再去考虑。

至于仓位,最重要的是不要“预测”市场。预测未来的走势,恐怕总是会不准。我建议是用概率来考虑。综合各种因素,考虑未来上涨的概率大还是下跌的概率大。然后根据概率分配自己的仓位。这是科学的角度。从心理的角度,你就要问问自己,如果涨50%我目前的仓位是否舒服。如果跌30%是否舒服。

最佳心理状态是,不期盼涨也不期盼跌。因为跌了有子弹继续买便宜货,涨了手里有筹码开开心心赚钱。一味盼着涨或者跌,很容易心态变差。心态差了就会导致动作变形,最终犯更大的错误。

10、把概率和预测混为一谈的人,可以说完全不理解基于概率的投资体系。

预测是,我预测未来要涨还是跌,根据这个做出投资决策。

概率是,我不知道未来涨还是跌。但我会想办法计算涨跌的概率。然后根据涨跌概率,再加上预期盈利与预期亏损的因子,做出最佳(系统设计者自认为)仓位配置。在这种情况下,风险/收益比完全控制在模型设计者的手中。这个时候,最大会损失多少,最少会赚多少,基本都已经确定了。

如果你还不懂,我来举个例子。

如果你把自己的资产80%配置在一个每年5%的品种上,另外20%配置在一个每年可能-20%到40%的资产上,我请问,你每年最差和最好的收益是多少?

其实非常简单,如果这样配置,你每年最差的收益是0。也就是不可能亏损。而最好的收益可以到12%。

这是无概率的情况。增加概率,则再在这个模型上增加概率因子。根据概率增加或减少80%/20%的配比。

整个过程中,我没有做出任何预测,跟预测有一毛钱关系吗。

举例证券行业指数。把模型简化,如果我在800点买入,配置0.6%。如果我认为它最大的下跌幅度是50%,则我最多会损失0.3%。如果上涨,涨100%,只会赚0.6%。这时候根据各种模型计算涨跌的可能性,然后把预期收益放入模型。显然,损失0.3%绝对可以接受。但是只赚0.6%不可以。下跌概率小时即可加仓。

你坐在那里想概率,当然是主观的。如果我用很多数据和模型去支撑呢。如果你说,历史数据对判断未来概率毫无用处,那我也就没话说啦。主观因素会有,投资本来就是科学+艺术。但基础是科学。

11、我估计除了听消息,任何投资方式都是与概率有关,只是很多人没有意识到而已。

价值投资不是概率吗。当然是了。拼命研究报表,找到好的企业,排除差的,这就是提高成功概率的方法。是不是找到好企业就没有失败的概率了?当然不是。所以这时候买入一组好企业,成功的概率就大幅增加。

趋势投资不是吗?趋势向好后买入,就是认为趋势延续下去的概率比突然转折的概率大。

所以任何投资都是要想方设法提升成功的概率,降低永久性损失的概率。

12、你再记一道数学题:90%的获胜概率,连续玩十次,获胜的概率就只剩34.87%。别以为胜率高就可以赌命,玩多了,赌不起的。不怕输,怕的是输了命没了。

即使获胜的概率很高,如果你不停得玩,玩的次数越多,那么连胜的概率就越低。

这里就引出一个关键的问题,也就是老巴说的:打卡机。

老巴说,一辈子如果只有20次机会,你会做什么投资。这其实是非常睿智的。不仅包含了要严格筛选投资标的的问题,还有下手次数不要太多。

同样的意思,还包含在他另一个比喻中。就是把棒球的击球区分位几百块,只在最有把握的那几个区域挥杆,其它时候不动。动的越多,越危险。

如果单次获胜机会是90%的话,连赢10次的概率就下降到34.87%;连赢50次的机会只有0.52%。

所以其实还是那句话,常在河边走哪有不湿鞋。湿鞋是肯定的,没人能一直赢。问题就在于,输可以,千万别死

13、新高不卖这四个字,说起来简单,你得想明白背后的道理。

一个品种上涨的过程中,会有无数新高,也会有最后一个新高。你并不知道今天的新高是不是最后一个,但是根据概率,是最后一个的并不大。

投资是概率学,你要根据概率投资,选择大概率的事情做。也许医药今天就是最后一个新高,今天就可能开始跌,但这不重要,不猜。

随便在新高日卖出,就是选择小概率事件去做了。那你可能损失的利润非常大。

新低同理。深成b今天可能是最后一个新低,但从概率上讲,这个概率并不大。

除了周期股指数,任何指数都是如此。无非是有的行业弱周期,有的行业波动大,有的增速快有的慢而已。还有就是,牛市来了某些行业容易被炒作。所以绝大多数指数都长期永远向上。这就是投资指数的获利确定性。当然,不能买贵。

14、我看,很多人依然无法停止对市场的预测。比如,跌到多少点,什么时候能转折。

你能不能换个思维方式。

将市场和你持仓的品种最差的空间情况推演出来,然后推演最差的时间。也就是,时间空间最差的情况预计到。

然后做压力测试。然后根据概率分配仓位。

未来你 我 任何人都没法预测。更别提精准的定义时间和空间的具体数字。谁说自己可以全都是骗子或者傻子。

用数据定义时间空间的极限,用策略指导操作。就这么简单。天天没事儿猜什么啊?累不累?能赚钱?一次猜中了,次次都能猜中吗?

15、什么叫用概率的思维去布局呢。

比如说,“熊市末期通常会有大阴线。”

这是一条经验。过去看有效,未来有效没有?不知道。但这是观察出的一个暂时还有用的现象。

那么,你就可以把它放入你的判断系统。给它一个权重,用来判断是否见底。

再比如,“我觉得还没见底。明年春天才会见底。”

这就是一种非常典型的主观判断。你也可以把它放入你的判断系统,给一个权重。

你可以把无数类似的东西放入你的系统,最终得出一个概率,根据概率布局。还可以加入什么呢,比如估值,比如形态,比如情绪,比如资金,比如利率等等。

但你不能“熊市末期会有大阴线,没有20%的大阴线我就空仓”。或者“明年春天才见底,现在我就是不买,无论发生什么都不买”

如果一定是这样,那我认为你可能还远未够班

16、做空有一个关键点:时间

你预测对了走势,但是时间不给你面子,你也会输的很惨。

还有一点:你永远无法理解群众的疯狂程度。

这两者叠加,让做空风险非常大。

做空不是不能做,要有技巧的做。保证不死,还能吃到收益。

我喜欢可以计算胜率的品种。有些做空品种就可以精确计算,非常好。 ​​​​

17、把所有可能性列出来,然后分析发生概率,然后制定对策。

18、如何从不确定未来中,相对确定的赚钱,并利用不确定性赚更多,是我这个体系要解决的问题。

首先,承认未来不确定。

其次,在各个时间点赋予未来各种不确定以概率。

然后,根据概率实施设计好的各种投资策略。

最终,在不确定的未来中赚钱。

19、仓位实际上是一种概率。

你认为100%涨,就满仓。100%跌,就空仓。涨跌概率差不多,就半仓。70%会涨,就7成仓。

这个概率你应该通过估值,情绪,资金等状况分析得出。 ​​​​

20、与很多牛人不同,我不知道明天、下周、下个月怎么走。

但这丝毫不影响我赚钱。

这话说过无数次了。我希望你真正理解。

对我来说,只有一个指标是最核心的:值博率。

目前的值博率,大致回到了5:5的阶段。也就是说涨跌概率差不多。这种时候一动不如一静,踏实持仓,等待值博率变化再动。

对了,钻石坑的值博率大致是9:1。

21、这次按照右侧理念买入的品种,未必就真的能走出一波行情。只能说概率比较大,不是100%。

未来就会有三种可能。第一第二种可能就还有加仓的动作,第三种则放弃。

第一种可能,筑底失败,再次下跌或者震荡。那很简单,继续根据左侧原则考虑时间空间加仓。

第二种可能,冲高后回落调整,然后继续上涨。这种情况我会在调整到颈线位的时候继续加仓。毕竟还没买满预计仓位。

第三种可能,一路上涨不回头。只有这种情况我不会再买,因为要保证成本始终不离开底部区域。

投资是这样的,要把所有可能考虑到,然后设计预案,然后根据情况执行。

22、我觉得很多朋友始终没有建立一种概率思维。

我看有些朋友说,相信什么什么,一定能保证没事。

这就是说,把自己的所有希望寄托在,自认为是100%能照顾好自己的机构或者组织或者某些人身上。

但我觉得这个恐怕不是100%。世界上100%的事情很少很少,这个恐怕不能算。

很多东西的概率也是要随时变化的。你要把新观察到的条件代入,调整有变化的变量数值。当概率结果变化,那么就要做出不同的应对。

除了概率,还有机会成本。

拿囤货这件事说,不可接受的是什么你造吗,是当年囤了好多好多盐的那种。十几二十年吃不完。这机会成本就非常大,不理性。还有当年姜昆相声里洒了一被窝的黄酱那种。

但是如果你囤的是平常就会吃的,不容易坏的,即使没事也会慢慢消化光的物资,那又有什么机会成本呢?几乎没有。

如果一件事几乎没有成本,反而有可能会得到非常大利益的情况下,为什么抗拒着不做呢?

很多东西都是可以通过理性思考去选择的。而不是一时的感性冲动。

23、大家都知道,投资是概率的问题。做大概率正确的事情,那么就大概率能挣钱。

那么:

第一步,将标的锁定在不死的品种。保证自己买的东西绝不会死,也就是说,资产不会永久性损失。这个赢的概率是多少。

第二步,在标的不贵,甚至便宜的时候买入。那么,赢的概率是多少。

第三步,在不死标的不贵的时候,技术上开始转强的时候买入,这个时候,赢的概率是多少。

不死+基本面+技术面,我想,买入赚钱的概率,应该大于80%-90%。

如果每一个持仓品种都是这样的概率,那么,十个品种,有9个都赢了,一个输了,整体看,你的组合获胜概率应该是:

99.99999%